Como derrotar Buffett, Icahn, Soros em seu próprio jogo

Lance sua rede onde os peixes grandes nadam. - Anonymous

Quem nunca sonhou em comprar e vender ações junto com os investidores de maior sucesso de todos os tempos?

Estou falando de peixes grandes como Warren Buffett, George Soros e Carl Icahn.

(Que o registro mostre que o valor contábil por ação da holding financeira de Buffett cresceu 586.817% desde 1965, superando o S & P 500 por um fator igualmente preocupante de 78,9 vezes. A Forbes estimou este mês seu patrimônio líquido em US $ 20 bilhões, o que o coloca no mesmo bairro de Icahn, cujo último fundo de investimento gerou um retorno anual médio de 41,3% desde 2004, superando o mercado em geral por um fator de sete.

Também estou falando de investidores menos conhecidos, mas extraordinariamente bem sucedidos, como Jim Simons, da Renaissance Technologies, e Steve Cohen, da SAC Capital, que conseguiram ganhos de investimento de mais de 30% ao ano por uma década ou mais.

Graças a um novo aviso de um StreetAu Mas agora, além de ser possível montar a bandeira dos ícones de Wall Street, há uma boa chance de que você possa vencê-los em seu próprio jogo.

Você vê, Michael J. Carr - O estrategista chefe de negociação do Guru Investing lança sua rede onde os peixes grandes nadam.

Deixe-me explicar …

A cada trimestre, Michael vasculha os arquivos na Securities and Exchange Commission para determinar qual as ações estão sendo favorecidas pelos principais investidores do país - aqueles que provaram que podem entregar retornos que vencem o mercado sob quaisquer condições de mercado. Investidores como Buffett, Soros, Icahn, Simons e Cohen. No momento, Michael está monitorando 400 ações que 20 desses gurus de investimentos esperam que sejam grandes vencedores. Em outras palavras, Michael utiliza a pesquisa das melhores mentes de investimento do planeta para criar sua lista de observação.

Mas isso é só o começo.

O próprio Michael é um Técnico Chartered Market, do qual há apenas 1.400 em o mundo. E ele tem 26 anos de experiência comercial, durante o qual ele escreveu dois livros sobre o assunto.

A principal ferramenta de classificação de estoque que Michael utiliza em sua própria pesquisa é a força relativa, uma medida da tendência de preço de um estoque em comparação a outra ação, ou ao mercado como um todo

Entre as centenas de ações "guru" que ele identifica, Michael considerará apenas aquelas que estão subindo mais de 70% do mercado durante os seis meses anteriores.

Das ações que passam nesta parte do teste, Michael olha para a força do fluxo de caixa das empresas - a quantidade de dinheiro que entra no negócio, um barômetro que ele considera a própria força vital de uma empresa. Aqui, novamente, Michael considera apenas as participações cujo fluxo de caixa por ação está subindo mais de 70% de todos os estoques disponíveis.

O que resta é o melhor dos melhores - as ações que têm mais potencial para valorização de capital no mercado. clima atual, sem mencionar o endosso implícito dos maiores investidores do mundo.

A melhor maneira de conhecer Michael e aprender mais sobre seu sistema é assistir a uma

apresentação on-line que eu recebi com ele na semana passada . Você pode ter um gostinho do webinar - incluindo o nome de uma de suas melhores escolhas de guru - dos trechos a seguir. Nas seguintes observações do webinar da semana passada, Michael fala sobre algumas das ferramentas que ele usa para se concentrar naquelas ações de guru com o maior potencial. Aqui está uma amostra do que você vai ouvir Sobre o uso da força relativa para escolher os estoques vencedores …

Pelo meu conhecimento, a força relativa é a única estratégia de investimento comprovada por pesquisa acadêmica, por meio de testes analíticos. e através da experiência comercial do mundo real.

Aqui está uma analogia esportiva para ilustrar por que a força relativa é um indicador confiável de sucesso. Em qualquer jogo, o vencedor joga de uma forma relativamente mais forte que o perdedor. Se você estivesse tentando selecionar o vencedor antes do início do jogo, provavelmente escolheria o time que você achava ser o mais forte dos dois. Esse pode ser o time com mais vitórias ou aquele que tem uma vantagem de alguma forma para os próximos jogos.

Pesquisadores descobriram que a equipe que está à frente depois de três innings em um jogo de beisebol ganha cerca de 80% do tempo. No hóquei, a equipe à frente após o primeiro período ganha quase 70% do tempo. As equipes somam 8 pontos ou mais no intervalo do basquete universitário vencem cerca de 80% do tempo. Em cada caso, a equipe que tem um começo mais forte provavelmente vencerá no final.

Assim como no esporte, eu quero escolher a ação que está liderando no intervalo, porque ela tem mais chances de ganhar. A força relativa nos permite quantificar quem são os líderes agora, e os estudos confirmam que essas ações tendem a superar o estoque médio no futuro.

Análise de fluxo de caixa: o valor agregado final…

As empresas precisam de fluxo de caixa mais de ganhos para sobreviver e prosperar. Além disso, um fluxo de caixa forte permite que uma empresa recompense os investidores com dividendos e reinvestir no crescimento.

O risco diminui quando uma empresa tem fluxo de caixa forte e confiável. A melhoria que fiz na análise do fluxo de caixa é aplicar a ideia de força relativa a ela. Especificamente, concentro-me nas empresas com a melhoria mais forte no fluxo de caixa nos últimos 12 meses. Estas são as empresas que têm os recursos para aumentar seus dividendos ou ganhos agora.

Combinando a força relativa do fluxo de caixa com a força relativa tradicional, nós possuímos as empresas que estão indo bem fundamentalmente - mas somente quando seu estoque está batendo mercado. Essa estratégia simples, que eu chamo de meu sistema Guru Investing, combina os melhores indicadores técnicos e fundamentais que conheço em um único sistema.

Um estoque de guru que está piscando 'buy'…

EUA. As ações do Bancorp (NYSE: USB)

pertencem a duas lendas que investem valor, Warren Buffett e Donald Yacktman. Combinados, Buffett e Yacktman possuem 5,6% da empresa. EUA. Bancorp é o sexto maior banco do país classificado por ativos, quinto quando classificado pelo total de depósitos e quinto quando classificado pelo valor de mercado. Entre os grandes bancos, a empresa foi a número um quando classificada por retorno sobre o patrimônio líquido e índice de eficiência, uma medida da eficácia do gerenciamento de um banco no segundo trimestre de 2013 e para o ano de 2012.

Força relativa do USB (RS) A classificação de 83 significa que superou 83% do mercado nos últimos seis meses.

Como outros grandes bancos, a USB cortou seus dividendos durante a crise financeira. Mas a empresa foi uma das primeiras a obter a aprovação do governo para começar a aumentar seu dividendo depois que a crise passou. O atual pagamento anual de dividendos é de US $ 0,92, oferecendo um rendimento de 2,5% a preços recentes. Isso pode não parecer muito agora, mas espero que a USB aumente seu dividendo com o tempo. A ação tem sido líder de mercado durante todo o verão, mesmo quando o mercado de ações mais amplo lutou na esteira do debate público do Federal Reserve. sobre o afunilamento de seu programa de compra de títulos

O USB tem um índice de força relativa de 83, o que significa que superou 83% do mercado nos últimos seis meses. Além disso, o USB aumentou o fluxo de caixa mais de 94% das empresas nos últimos 12 meses. Em outras palavras, o USB é uma 'compra' agora, de acordo com o meu sistema Guru Investing.