Definição e Exemplo da Taxa de Variação |

O que é:

Taxa de Variação (ROC) , é a variação percentual do preço em relação a uma taxa especificada prazo. É uma das maneiras mais básicas de medir o momento.

Como funciona (Exemplo):

Para calcular o ROC, você divide o preço atual por um preço anterior e, em seguida, converte para uma porcentagem, subtrai 1 a partir desse valor e multiplicar por 100:

ROC = [(preço atual / preço anterior) - 1] * 100

Por exemplo, o preço atual pode ser dividido pelo preço de fechamento há seis meses para mês ROC.

Esse cálculo pode ser aplicado a qualquer tipo de série de dados, incluindo preços de ações, ETFs, preços de fundos mútuos ou até mesmo dados econômicos. De fato, o Índice de Preços ao Consumidor (IPC) amplamente seguido é um cálculo de variação cambial de 12 meses.

Os traders podem usar o ROC por si só como uma estratégia comercial completa. Os comerciantes podem comprar quando o ROC é positivo e vender quando ele cai abaixo de zero. Isso é ilustrado no gráfico abaixo, onde, usando a análise ROC, dois grandes ganhos teriam sido obtidos enquanto uma grande perda teria sido evitada:

Alguns operadores adicionam uma média móvel ao ROC e negociam apenas com base nisso. Sinais de compra ocorreriam quando o ROC cruzasse acima da média móvel e os sinais de venda seriam tomados quando o ROC cair abaixo de sua média móvel. Qualquer período de tempo poderia ser usado para o indicador ou a média, mas o ROC de 26 semanas com uma média móvel de 13 semanas é a configuração mais comum.

Os mercados de boi e de baixa podem ser identificados pelo valor de ROC. Os mercados em alta serão positivos e as quedas terão um ROC negativo

Por que é importante:

Taxa de mudança é um indicador versátil que pode ser usado para negociação ou "spotting de bolhas".

Vários estudos mostraram que os estoques de alto dinamismo tendem a superar os próximos três a doze meses. Os comerciantes podem pesquisar as ações com o maior ROC e comprá-las. O ROC frequentemente se torna mais baixo e cai abaixo de sua média móvel antes de um declínio de preço, oferecendo um sinal de venda pontual. Também é útil ver quando o ROC se torna negativo, uma vez que este é frequentemente um sinal de que mais reduções de preço estão à frente.

O ROC também pode ser usado para detectar bolhas. Antes de entrar em colapso, o preço do FXI (mostrado no gráfico acima) dobrou em apenas seis meses e seu ROC ficou acima de 100%. Avanços de preço como esse são geralmente insustentáveis ​​e, seguindo o ROC, um comerciante pode evitar acidentes pós-boom. Como regra geral, sempre que o ROC de 6 meses estiver acima de 50%, é improvável que o avanço continue.

Os traders também podem adicionar o Bollinger Bands ® ao ROC para ajudar a identificar pontos de virada. Quando o ROC está acima da Banda de Bollinger superior, há mais de dois desvios padrão acima da média, um evento que deve acontecer menos de 2,5% do tempo. Este é um aviso de que os preços avançaram rapidamente e que uma reversão pode estar próxima. Da mesma forma, um movimento ascendente nos preços seria esperado quando o ROC cair abaixo da Banda de Bollinger inferior, que também deverá ocorrer apenas 2,5% do tempo. Ao definir as Bandas de Bollinger como 3 ou mais desvios padrão da média - algo que é feito facilmente com quase todos os softwares comerciais - você pode identificar extremos de mercado ainda mais raros. Apenas 1% de todas as leituras ROC devem ter mais de 3 desvios padrão da média. Essas oportunidades raras geralmente representam pontos de entrada de baixo risco para negociações.