O que é um plano de aposentadoria 702 (j), e você deve obter um?

Um 702 (j) parece ótimo, até você chegar ao que custa.

A ideia é que você coloque mais do que o pagamento mínimo exigido do prêmio durante seus anos de poupança. Mais tarde, você pode retirar dinheiro da apólice através de um empréstimo livre de impostos para pagar sua aposentadoria, comprar um carro, colocar as crianças na faculdade ou o que você quiser. Esta pode ser outra opção de renda na aposentadoria, para ir junto com a Segurança Social, pensões e investimentos.

Parece ótimo, até chegar ao que custa.

Comprar um 702 (j) é como comprar um carro caro

Primeiro, você precisa reconhecer que o seguro de vida tem taxas associadas a ele. Você tem que pagar pelo custo do seguro, taxas de mortalidade e despesas, taxas de administração, taxas de apólices anuais, impostos estaduais e despesas de marketing (comissões) que vão para quem está lhe informando sobre o plano.

Em segundo lugar, verifique se você pode financiar a política corretamente. A criação de um desses planos é como comprar um carro caro - você obtém muitos benefícios, mas seus custos de manutenção, seguro, gás etc. se somam e você precisa cuidar da sua compra. A Internet está cheia de insatisfeitos 702 (j) compradores que lamentam o dia em que começaram o plano, assim como as pessoas que compraram carros caros e descobriram que não conseguiam acompanhar a manutenção.

Quem faz sentido para

Como os contratos de seguro de vida não contam como renda na aposentadoria, os assalariados de alto salário que esperam ter uma renda alta na aposentadoria podem encontrar um ajuste 702 (j) especialmente adequado. Os benefícios são:

• Eles não contam para o teste de renda provisório para determinar quanto do seu Seguro Social é tributável na aposentadoria (até 85% pode ser tributável).
• Eles não contam para as sobretaxas de multa premium do Medicare Part B.
• Mais importante, eles não exigem distribuições mínimas (RMDs), em contraste com os planos IRAs e 401 (k), que exigem que você assuma as distribuições aos 70 anos e meio, quer precise do dinheiro ou não. Como os RMDs são taxados como renda ordinária, isso poderia causar um efeito dominó para os aposentados e levá-los a impostos desnecessários da Previdência Social e às penalidades de prêmio da Medicare Parte B.

Tudo isso pode ser evitado com a diversificação de impostos na aposentadoria, e um contrato de seguro de vida devidamente financiado pode fornecer isso.

Tudo se resume a impostos

Se estou conversando com os clientes sobre a adequação desse tipo de produto, busco formas de gerenciar adequadamente suas deduções e faixas de impostos antes, além de investir o máximo possível em seus planos qualificados. Quando chegar a hora de se aposentar, nós estrategicamente converteremos essas contas de aposentadoria tributáveis ​​em contas Roth isentas de impostos e reduziremos suas obrigações de imposto de renda através de planejamento inteligente de alíquotas, estratégias para reivindicar benefícios da Previdência Social e o uso adequado de fundos e técnicas de dedução de impostos.

Se decidirmos ir com um plano 702 (j), eu geralmente recomendo uma política de vida universal variável, livre de comissão e de baixo custo como o veículo de financiamento, em vez da vida mais cara e alternativas de vida universais indexadas. Vale a pena consultar com um profissional que sabe como todos eles funcionam. Procure alguém que possa comparar e contrastar as diferentes políticas antes de se comprometer com algo. Este é o seu dinheiro e a sua vida, e você quer fazer a escolha certa.

Com o tempo, a capacidade de receber uma dedução fiscal em suas contribuições de IRA e 401 (k), converter em uma conta Roth a uma taxa menor por meio de veículos de dedução de impostos e ter um plano de seguro devidamente financiado na aposentadoria pode lhe dar o máximo em impostos. poupança e diversificação.

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Dave Anthony é o presidente e gerente de portfólio da Anthony Capital em Denver.