O segredo simples Todos os estoques seguros têm em comum |

Meu pai administra nossa fazenda familiar no norte de Illinois há mais de 40 anos. Eu cresci montando tratores, alimentando vacas e correndo por campos de milho, embora admitidamente eu nunca tenha levado para o negócio da agricultura.

Crescendo na fazenda, eu sabia de uma coisa certa: todos os dias, meu pai estaria em o celeiro às 5 da manhã e às 5 da tarde para ordenhar as vacas

Por quase 30 anos, ele carregou máquinas de ordenha de 40 libras de e para cada vaca, duas vezes por dia, todos os dias. Quando a ordenha foi feita, cada máquina teve que ser desmontada, lavada e sanitizada. Em seguida, as máquinas foram colocadas de volta nas prateleiras, apenas para serem desmontadas 12 horas depois. Como diz o provérbio: "O problema com uma vaca leiteira é que ela não ficará ordenhada".

Vendo-o vir casa exausta todas as noites, não fiquei surpresa no dia em que ele entrou na cozinha e disse: "Acabei de vender o rebanho".

Para ouvi-lo contar a história, foi preciso um agricultor teimoso 30 anos para aprender uma lição simples: É mais fácil cuidar de um investimento que pode cuidar de si.

Também sigo este conselho. Procuro um grande estoque que pode mais ou menos tender a si mesmo.

Isso significa encontrar as melhores empresas do mundo, comprar suas ações e mantê-las a longo prazo.

Quando você compra ações que tendem a si mesmas, você não precisa gastar horas memorizando equações complicadas, padrões de negociação ou taxas de desempenho. Você não precisa seguir os mercados todos os dias. Você realmente não precisa seguir os mercados.

Empresas que pagam dividendos são o exemplo perfeito.

O fato é que os pagadores de dividendos proporcionam retornos melhores do que os pagadores de dividendos E com menos risco.

Um estudo publicado pela Allianz Global Investors prova isso. Isso mostra que nos 40 anos até junho de 2012, os pagadores de dividendos do S & P 500 retornaram quase 8,7% ao ano contra apenas 1,5% para os pagadores de dividendos. Isso é um aumento de quase seis vezes (ou 600%) nos retornos.

Ainda melhor, todo esse retorno extra veio com menor risco (representado por um desvio padrão anualizado mais baixo, que é uma medida de risco de estoque).

E quando se trata de amor ao acionista, o passado é um ótimo indicador do futuro.

Assim como um banco usa sua contagem FICO para decidir se você é um bom candidato a um empréstimo, eu gosto de usar um histórico de dividendos da empresa como parte de sua "pontuação FICO corporativa".

Como um indivíduo com um histórico de longo prazo de pagamento de contas em dia, uma empresa que demonstrou um compromisso de longo prazo para pagar dividendos pode ser mais confiável para manter pagando dividendos por muito tempo no futuro

Mas os dividendos não são a única maneira pela qual as empresas podem devolver dinheiro aos acionistas. Uma empresa também pode recomprar suas ações - teoricamente aumentando os lucros que fluem para os acionistas restantes.

Em outras palavras, ao reduzir o número de pessoas que querem uma fatia do lucro, cada pessoa pode ter uma fatia maior.

Resposta ao investimento:

A empresa paga um dividendo? Tem pagado e / ou aumentado seu dividendo há muito tempo? Digite "[Nome da empresa] Relações com investidores" no Google e você será direcionado para a parte do site de uma empresa que deve resumir seu histórico de pagamento de dividendos. Esta página também deve listar os anúncios de recompra de ações. Pergunte a si mesmo: "Esta empresa tem um histórico impressionante de dividendos e / ou histórico de recompras de ações?" Se você puder responder "sim", a ação pode permanecer na lista de candidatos "ações mais seguras".