4 Passos para um Portfólio Perfeitamente Balanceado |

A ideia de comprar e vender ativos tem medo em seu coração?

Todos nós foi preso em inação em algum momento quando se trata de compra ou venda de investimentos.

É esse mercado em expansão na hora errada para comprar?

Ou o contrário: O mercado caiu demais para justificar vendendo?

Bem, existe uma maneira de minimizar a ansiedade e aumentar sua carteira. É realmente muito simples: é chamado rebalanceamento de suas alocações de ativos, e vou lhe dizer como fazê-lo em um minuto.

Alguns estudos dizem que 90% dos retornos de um investidor são atribuídos à alocação de ativos de uma carteira. Se essa porcentagem é precisa ou não, há pouca discussão de que a alocação de ativos é um fator importante na taxa de retorno de longo prazo do investidor.

A Money Magazine informou recentemente que o investidor pode aumentar os retornos em quase 1% reequilibrando a cada ano mais ou menos.

Então, você sabe que precisa realocar e sabe que isso beneficiará seu portfólio. Mas você sabe por onde começar? Vejamos a situação hipotética de Jenae Doe:

Essa é a alocação que Jenae Doe determinou para atender a sua potencial combinação de risco e retorno. Dê uma olhada no portfólio ideal da Jenae e descubra como é fácil se reequilibrar

Alocação de Ativos Desejados da Jenae
Tipo de Fundo	% da Carteira
Fundo do Índice de Ações dos EUA	30%
Todo o mundo ex-EUA Fundo do Índice de Ações	20%
Fundo do Índice das Obrigações Públicas	20%
Fundo do Índice de Obrigações Corporativas	20%
Fundo do Índice REIT	10%

Passo 1: Programe o reequilíbrio em sua agenda, ou isso nunca acontecerá!

No início de janeiro, a "alocação de ativos de rebalanceamento" surgiu no calendário de Jenae. Veja como sua alocação de ativos parecia antes de rebalancear

Participações da Jenae antes do rebalanceamento
Tipo de Fundo	% da Carteira
Total do Fundo do Índice de Ações	35%
All-World ex-U.S. Fundo do Índice de Ações	13%
Fundo do Índice das Obrigações Públicas	22%
Fundo do Índice de Obrigações	21%
Fundo do Índice REIT	9%

É fácil ver que a alocação de ativos um ano depois não é o mesmo que as porcentagens alvo ideais.

Etapa 2: Comparar a alocação de ativos atual com porcentagens de alocação de ativos alvo.

Jenae precisava recuperar sua alocação de ativos predeterminada percentagens. É aqui que entra o gráfico de rebalanceamento de alocação de ativos. O gráfico - que lista sua alocação de destino e sua alocação atual lado a lado - é projetado para ajudá-lo a determinar exatamente quais movimentos você precisa fazer para chegar onde quer ir.

Abaixo está o mapa de Jenae, com duas das três colunas preenchidas.

Gráfico de rebalanceamento de alocação de ativos
Tipo de fundo	Alvo%	Atual%	Comprar ou vender?
Fundo total do índice de ações dos EUA	30%	35%	?
Todo o mundo ex-EUA Fundo de Índice de Ações	20%	13%	?
Fundo de Índice de Títulos Públicos	20%	22%	?
Corporate Bond Index Fund	20%	21%	?
Fundo de Índices REIT	10%	9%	?

Então agora você expôs suas participações atuais e seu lado de participações ótimo ao lado. Agora, vá para a Etapa 3 …

Etapa 3: liste os títulos para comprar e vender.

Complete a coluna comprar ou vender calculando a diferença entre a alocação de ativos atual e a meta na "Compra ou Venda". coluna.

Por exemplo, a meta predeterminada é o Fundo de Índice de Ações dos EUA Total - 30%. No final do ano, o percentual do ativo no Fundo de Índice de Ações Total dos EUA é de 35%.

Então, isso significa que você precisa vender o suficiente desse fundo de índice para igualar 5% do seu portfólio. Isso então é colocado na coluna final do gráfico, assim:

Gráfico de rebalanceamento de alocação de ativos
Tipo de fundo	Alvo%	Atual%	Comprar ou vender?
Total dos EUA Fundo de Índice	30%	35%	Vender 5%
Mundialmente ex-EUA Fundo de Índice de Ações	20%	13%	Comprar 7%
Fundo de Índice de Títulos Públicos	20%	22%	Vender 2%
Corporate Bond Index	20%	21%	Vender + 1%
Fundo de Índice REIT	10%	9%	Compre 1%

Uma coisa a esclarecer aqui. Você não está vendendo 5% de suas participações nesse fundo de índice. Em vez disso, você está vendendo uma parte de suas participações nesse fundo que é igual a 5% da sua carteira total. É uma distinção diferenciada, mas importante …

Por exemplo, digamos que o fundo de índices mencionado anteriormente esteja em um portfólio de US $ 100.000. Para perfazer 35% desse portfólio, você precisaria ter US $ 35.000 nesse fundo de índice. Se o seu objetivo é reduzir esse percentual para 30%, você precisaria ter apenas US $ 30.000 investidos nesse fundo - o que significa que você precisaria transferir US $ 5.000 (5% de sua carteira total) desse fundo para outra holding.

Existem algumas maneiras de lidar com o próximo passo. Uma opção é colocar dinheiro novo em categorias subvalorizadas. Outra abordagem é vender os ativos supervalorizados e comprar os subvalorizados. Ou, Jenae poderia fazer uma combinação de ambas as estratégias.

Passo 4: Venda ou compre o percentual da exploração excedente ou subvalorizada.

Você pode aumentar um pouco a ansiedade, pois há um pouco de medo quando compra e vende um título. Há aquela vozinha que diz: "E se eu estiver cometendo um erro?"

Essa é a parte legal sobre predeterminar uma alocação de ativos. Você já tomou sua decisão de investimento e, nesta etapa, está apenas dando seguimento a uma decisão predeterminada.

No caso de Jenae, ela venderá o suficiente do Fundo do Índice de Ações Total dos EUA para retornar a seus 30% alvo. Ela continua vendendo partes de suas participações no Fundo de Obrigações do Governo dos EUA, equivalentes a 2% de sua carteira total e partes de suas participações no Corporate Bond Fund, equivalentes a 1% da carteira total. (Dica: Às vezes, se as porcentagens são apenas um pouco, você pode optar por não fazer nada.)

Em seguida, ela vai comprar o suficiente do All World ex-EUA. Stock Index Fund para igualar 7% do total de suas participações, e não fazer nada ou comprar ações do fundo REIT totalizando 1% do total de participações de sua carteira.

Como mencionado no Passo 3, a Jenae poderia adicionar novas quantias ao fundo. sob categoria alocada, como o All World ex-US Fundo de Ações e do Fundo REIT até que a alocação de meta seja atingida. Esta é uma abordagem mais gradual do que o método de compra e venda para atingir a alocação ótima de ativos

A resposta de investimento: Uma vez que seu portfólio é reequilibrado, você não precisa fazer nada por mais um ano. Verifique algumas vezes por ano, mas se você determinou com precisão sua alocação inicial de ativos, não há necessidade de supergerenciar ou analisar demais seus investimentos.