Definição e Exemplo de Fundos de Renda |

O que é:

Fundos de Renda são fundos mútuos, ETFs ou qualquer outro tipo de fundo que busque gerar um fluxo de renda para os acionistas, investindo em títulos que oferecem dividendos ou pagamentos de juros. Os fundos podem conter títulos, ações preferenciais, ações ordinárias ou mesmo fundos de investimento imobiliário (REITs)

Como funciona (Exemplo):

Fundos de renda podem ser conservadores para investimentos arriscados, dependendo das participações. Alguns fundos investem apenas em títulos de empresas estabelecidas e com capacidade creditícia que fazem pagamentos consistentes de dividendos ou juros, tornando-os investimentos relativamente conservadores. Outros fundos investem em investimentos mais arriscados, como REITs e junk bonds, e buscam rendimentos mais altos do que outros fundos mais conservadores.

Como com outros fundos, uma das maiores vantagens dos fundos de renda é a diversificação instantânea. No entanto, a inclusão de ações e títulos no mesmo fundo leva alguns fundos de renda a outro nível de diversificação. Os preços de ações e títulos geralmente têm uma correlação negativa - quando os preços das ações sobem, os preços dos títulos tendem a cair e vice-versa. Como alguns fundos de renda investem nos mercados de ações e títulos, os fundos de renda geralmente oferecem um hedge adicional contra o risco de mercado. No entanto, alguns analistas argumentam que, como as taxas de juros e inflação caem, a correlação negativa não é tão forte, e o hedge não é tão eficaz.

É importante notar que a meta de maximizar a renda nem sempre resulta em pagamentos a investidores de fundos de renda. Muitos fundos de renda (especialmente "fundos de renda e crescimento") não fazem distribuições regulares, em vez disso, fazem pagamentos especiais quando lhes convêm. Os investidores devem ler o prospecto do fundo e fazer outras pesquisas antes de investir.

Por que é importante:

Os fundos de renda facilitam para os investidores investir em um grupo diversificado de dividendos ou títulos de pagamento de juros. É importante notar que o preço dos fundos não é fixo e flutua com as condições do mercado. No entanto, a valorização do capital é secundária à alta renda atual e à preservação do capital.

Os investidores de renda devem considerar sua tolerância ao risco, o nível de despesas do fundo e a eficiência tributária do fundo para suas circunstâncias particulares. O prospecto é o documento mais importante a ser estudado porque detalha não apenas a tabela de preços do fundo, mas também seus métodos de investimento, metas e estratégias, e o histórico do gestor do fundo. Para investidores com horizontes de investimento de longo prazo, os fundos de renda podem aumentar a renda e ajudar a diversificar um portfólio.