O que você pode aprender com o erro de $ 50 milhões de um homem |

Investir é como uma montanha-russa. O passeio - às vezes suave, às vezes volátil - testa os extremos emocionais de todos os investidores. Certamente testou o meu.

Para ser um profissional bem sucedido, você tem que tirar a emoção da equação tanto quanto possível. Essa pode ser uma tarefa difícil, especialmente quando sua conta parece disparar um dia e deslizar pela próxima.

Ao longo de minha carreira comercial, identifiquei três maneiras pelas quais as emoções podem inibir o sucesso comercial. Se você puder mantê-los no controle, você pode tirar um monte de agonia da negociação.

Excesso de confiança no curto prazo

Quando comecei a negociar, estava tão confiante em minhas habilidades no mercado que comecei a gastar milhões antes mesmo de fazê-las. Eu tinha certeza do meu sucesso; Eu tinha visto o mercado de ações subir e subir e subir e realmente nunca tinha experimentado um mercado de urso.

Mas minhas emoções me levaram a cometer meu primeiro erro: contar com as expectativas do passado recente para prever o futuro distante.

Eu estava muito interessado em negociar opções de ações, o que pode proporcionar grandes ganhos se usado corretamente. Infelizmente, eu abusei deles

Em vez de usar as opções como elas eram destinadas - para limitar o risco - eu as usei para ficar rico rapidamente. Eu fiz grandes apostas, investindo dezenas de milhares de dólares em opções de ações de tecnologia, apenas para vê-las cair.

E em vez de reagrupar e analisar os problemas com os negócios, eu teimosamente joguei mais dinheiro no problema, acreditando plenamente que havia um passo à frente e apenas tive que esperar por ele.

Infelizmente, isso nunca aconteceu, então eu perdi muito e fiz meu primeiro grande exame na "escola dos duros golpes". Minha primeira introdução a grandes perdas teve a ver com a minha falta de experiência na época. Mas as emoções desempenharam um papel enorme nessas lições aprendidas.

Como a ganância pode deixar você sem dinheiro

O medo e a ganância impulsionam o mercado de ações, e é por isso que vemos ações que estão super vendidas e compradas o tempo todo. À medida que o mercado de ações sobe, nossas emoções começam a nos dizer que isso vai durar para sempre. De repente, queremos comprar tudo, imaginando todas as grandes coisas que poderíamos fazer com nossa nova riqueza. Mas, de alguma forma, ainda podemos acabar decepcionados, lidando com grandes perdas e um pequeno portfólio.

Quando eu era um corretor de uma grande empresa, era capaz de ver a ganância assumir o comportamento comercial de um cliente - e sua conta - em primeira mão. Nosso cliente colocou sua conta de aposentadoria de $ 50.000 em uma conta de negociação conosco. No auge do boom das ações da Internet, quando qualquer coisa relacionada à Internet estava experimentando um crescimento que estava fora de controle, este senhor decidiu usar as opções de compra como alavancagem - na tentativa de obter ganhos ainda maiores.

Uma opção de compra é uma aposta de que uma garantia aumentará, mas ela deve ocorrer em um período de tempo específico ou o valor da chamada será inútil.

Usando essa estratégia, esse trader levou sua conta para quase US $ 50 milhões em apenas seis meses. Mas seu sucesso não duraria muito. Ganância assumiu suas emoções e ele continuou a correr grandes riscos que acabaram com a maior parte da fortuna que ele fez. Enquanto ele eventualmente começou a colocar dinheiro em investimentos mais seguros antes do mercado virar, ele ainda perdeu milhões.

# - ad_banner_2 - # Lidar com o risco ao se agarrar à emoção

Na década de 1980, o mercado de ações estava no meio de sua maior corrida de touros. Como resultado, os comerciantes começaram a vender puts como forma de obter lucros.

A venda de um put é uma aposta de que o título subjacente continuará a subir. Quando um put é vendido e a segurança sobe, o vendedor pode ganhar muito.

Mas há grandes riscos envolvidos. Se a segurança entrar em colapso, um trader pode esperar receber uma chamada de margem - basicamente um telefonema do corretor pedindo ao comerciante para colocar mais dinheiro em sua conta de negociação para cobrir os custos ou enfrentar o fechamento da conta. Foi exatamente o que aconteceu com milhares de investidores em 1987 na Black Monday. Os comerciantes que fizeram lucros dezenas de vezes sem perda foram repentinamente quebrados e desesperados. Apostando pesadamente em lucros maiores, eles estavam excessivamente confiantes - e pagaram caro

É importante lembrar que ninguém pode prever com confiança o que o mercado fará no curto prazo. Alguns investidores podem ficar loucos porque um negócio que eles saíram subiu mais e mais - que se eles tivessem permanecido no investimento, eles poderiam ter ganho mais dinheiro.

É verdade que eles poderiam ter ganhado mais dinheiro. Mas considere o seguinte exemplo:

Quando estou dirigindo e me aproximo de um sinal vermelho em um cruzamento desolado, eu odeio esperar que a luz fique verde. Parece que nunca há um carro chegando. Mesmo assim, continuo optando por não passar pela interseção. Você provavelmente faz a mesma coisa também.

Então por que não corremos a luz? Porque não adianta correr riscos desnecessários. Claro, eu poderia passar sem problemas dezenas de vezes. Mas um dia, talvez eu não veja o carro chegando - e isso pode me custar a vida. Tudo porque eu não queria esperar alguns minutos em um cruzamento.

A Resposta do Investimento: Um dos piores erros que qualquer negociador ou investidor pode fazer é não ter um plano de negociação. Ter um ponto de saída configurado antes de entrar em uma negociação. Se sabemos o que vamos fazer antes, isso ajuda a tirar a emoção da equação.

A lição de investimento mais importante que aprendi foi que todo investidor deve ter um plano de ataque e deve seguir esse plano. Sem um, estamos nos expondo a riscos que não precisamos ser exposto a. Confie em mim, quando a nossa carteira sofre, pode afetar toda a nossa vida, não apenas a nossa conta de negociação. Muitos casamentos e vidas foram arruinados por causa da falta de disciplina comercial.