Por que alguém alugar-para-possuir?

As pessoas que usam lojas próprias pagam o dobro do preço de varejo - ou mais - por qualquer coisa que compram.

Então, por que milhões de pessoas se alugam?

Pesquisadores dizem que as pessoas que freqüentam lojas de aluguel não são estúpidas, necessariamente. Em vez disso, eles estão sendo vítimas do tipo de pensamento irracional que aflige a maioria dos humanos, juntamente com as opções limitadas que as pessoas de baixa renda enfrentam com crédito ruim, inexistente ou com limite máximo.

"Se você conversar com clientes que alugam para si mesmo, descobrirá que ninguém acha isso barato", diz Jim Hawkins, professor do Centro de Direito da Universidade de Houston que pesquisou o setor. "Todo mundo sabe que isso é uma maneira cara de comprar."

O principal atrativo do aluguel por conta própria é que ele fornece acesso imediato a bens domésticos sem ter que economizar ou assumir um compromisso de longo prazo - duas coisas que são especialmente difíceis para famílias com baixa renda e que têm menos probabilidade de ter renda previsível do que famílias mais ricas.

Por que os pagamentos são mais atraentes do que salvar

Os clientes podem obter móveis de marcas famosas, eletrodomésticos ou eletrônicos (o lema do Rent-A-Center, líder do mercado, é "Obter as Coisas Boas Hoje") sem verificações de crédito ou adiantamentos e pagamentos mensais ou semanais relativamente baixos.

As empresas próprias para locação normalmente oferecem entrega, configuração e serviço gratuitos se os itens precisarem de reparos, uma grande vantagem, porque muitas famílias não têm economias para pagar despesas inesperadas. (O Federal Reserve diz que 44% dos adultos dos EUA não conseguiram US $ 400 em uma emergência.)

Se os clientes não puderem fazer os pagamentos, os itens poderão ser devolvidos sem ativar a atividade de cobranças ou danificar os relatórios de crédito. Como as famílias de baixa renda muitas vezes não têm colchões de poupança para lidar com os choques financeiros, elas estão dispostas a pagar um prêmio pela flexibilidade de "um contrato totalmente evitável", descobriram os pesquisadores da Universidade Carnegie Mellon.

"Um observador externo pode notar que eles estão pagando um preço enorme por esses recursos, e eles são", diz o pesquisador Brian Zikmund-Fisher, que agora é professor da Universidade de Michigan. "Mas é difícil para alguém que olha para esses contratos a partir de um local de estabilidade financeira e riqueza, entender verdadeiramente a experiência de incerteza financeira com a qual muitas pessoas vivem".

Onde o dinheiro é arriscado

Zikmund-Fisher e seu colega Andrew Parker descobriram que muitos clientes que lutavam para economizar dinheiro, em vez disso, empregavam contratos de aluguel por conta própria como uma ferramenta de gerenciamento financeiro. As pessoas de baixa renda frequentemente temem que qualquer dinheiro que economizem desapareça em outros gastos quando sua renda cair, ou sejam consumidos por taxas bancárias, ou desqualificá-los de alguns benefícios públicos, enquanto os pagamentos exigidos por um contrato de aluguel próprio permitem que eles comprar bens que eles não poderiam obter.

"Eles usaram [contratos de aluguel-por-próprio] como mecanismo de autocontrole: forçaram-nos a investir dinheiro em bens duráveis ​​literalmente semanalmente", diz Zikmund-Fisher.

Isso ainda não faz uma boa ideia alugar uma pessoa. Comprar coisas que você realmente não pode pagar raramente é.

A diferença é que as pessoas de renda mais alta e aquelas com melhor crédito podem colocar suas compras desaconselháveis ​​em plástico a taxas de juros efetivas muito mais baixas. Alguém que cobra uma televisão de US $ 450 em um cartão com uma taxa de juros de 20% pagará juros de US $ 89,49 ao longo de 22 meses, se ela fizer pagamentos mínimos. Para comprar a mesma TV, um cliente de aluguel próprio pode fazer 52 pagamentos semanais de US $ 20 e gastar de US $ 1.040 a US $ 590 a mais do que o preço à vista.

Embora os clientes possam entender que o custo é alto, muitos não entendem exatamente o quão alto ou apreciam como o aluguel-a-próprio - como empréstimos do dia de pagamento, empréstimos de títulos e outros produtos voltados para consumidores de baixa renda - podem corroer seu bem-estar financeiro, diz a economista Signe-Mary McKernan, uma especialista em construção de riqueza e pobreza para o Instituto Urbano, um centro de estudos sobre política econômica e social.

McKernan acredita que a solução não está na regulamentação dessas empresas, mas ajudar as famílias de baixa renda a adquirir o hábito de poupar, apesar dos obstáculos. Ela incentiva as pessoas a fazerem as economias automáticas, procurarem contas bancárias com taxas reduzidas e aprenderem sobre limites de ativos para programas de benefícios, como assistência alimentar, já que eles podem ser mais altos do que as pessoas imaginam.

“A ideia é facilitar a criação de poupanças, para que eles precisem menos desses produtos”, diz McKernan.